Windows Movie Maker 1.2 הוא עדכון של Windows Movie Maker 1.1, המופץ עם Windows XP. Windows Movie Maker 1.2 תומך ב-codec הווידיאו של Windows Media v8 ובנוסף, מאפשר הקלטת וידיאו בגודל מסגרת של 640x480. משתמשים שברצונם להגדיל את גודל המסגרת המרבי להקלטה וליצור פלט באיכות גבוהה יותר באמצעות ה-codecs העדכניים ביותר, צריכים להוריד עדכון זה. העדכון משפר גם את האיכות של פרסום קבצי DV-AVI.
הערה לאחר החלת העדכון, זמן ההקלטה וניצול נפח הדיסק הקשיח במהלך ההקלטה עשויים לגדול, אך הקבצים שיווצרו יהיו באיכות גבוהה יותר.
לקבלת הביצועים הטובים ביותר, עדכון זה מומלץ רק במחשבים העונים על הדרישות המינימליות הבאות: